1) mean-reverting process
均值回复过程
1.
This paper presented mean-reverting process s timing decision .
价格回报过程的假设对期权定价乃至项目价值估价至关重要,本文提出当资产价格服从均值回复过程时的实物期权战略投资时机分析,并与几何布朗运动假设条件下的结论进行了比较。
2.
We describe the process of default by a doubly stochastic Poisson process,and assume that the intensity process λ of Poisson process follows a mean-reverting process.
在完全市场中,对带有违约风险的Black-Scholes期权定价模型进行研究和推广:用强度遵从均值回复过程的重随机的Poisson过程来描述违约过程;假定违约强度过程与标的资产价格、企业价值的扩散过程均两两相关。
3.
Assuming payments of a project follow an arithmetic mean-reverting process,we provide an optimal strategy of investment and consumption,and the optimal object function in an incomplete market by using utility indifference pricing principle.
假设项目收益服从算术均值回复过程,运用消费效用无差别定价原理,得出决策者在非完备市场下最优投资消费策略以及最优目标函数,与完备市场中项目收益波动率增加引起投资触发水平单方面增加所不同的是,在非完备市场情形下还须考虑决策者的风险规避动机对投资决策的影响,讨论了这一影响在一次性回报与现金流回报两种情形下的不同表现,给出了相应解释,指出了项目收益的均值回复速度与投资触发水平之间的相互变动关系。
2) mean reverting stochastic process
均值回复随机过程
3) Mean-reverting process with jumping
带跳跃的均值回复过程
4) mean reverting process
均值返回过程
5) mean-reversion
均值回复
1.
An Empirical Test of Mean-reversion Hypothesis of Short-term Interest Rate in China;
我国短期利率均值回复假设的实证研究
2.
The Nonlinear and Mean-reversion Characteristics of Stock Index Futures in Simulation Trading Market;
股指期货仿真市场非线性特征和均值回复特征研究
3.
At the same time there is no significant mean-reversion for the abnormal returns before and after the formation period in both 2000 semiannual .
中国证券投资基金存在一定程度的正反馈交易行为;形成期羊群效应较高的组合在形成期之前一个季度、半年、一年以及形成期当期的超常收益率较高;形成期之前一个季度、半年、一年以及形成期当期的超常收益率较高的组合的形成期羊群效应较高;2000年年报显示,基金的羊群行为有助于市场的稳定;同时,2000年中报和2001年中报也没有发现形成期前后股票组合超常收益率明显的均值回复现象;基金羊群行为方向与股票组合超常收益率不相关。
6) Mean Reversion
均值回复
1.
Mean Reversion Behavior of the RMB Exchange Rate;
人民币汇率均值回复性质的研究
2.
This paper exames whether Chinese stock indixes follow a random walk or indicate a mean reversion process by employing the Variance Ratio(VR) test.
基于沪深股市自建立以来的月A股价指数序列,采用方差比检验法,对两市A股股价指数是“随机游走”,还是存在“均值回复”的假设进行实证分析。
3.
This paper applies the techniques of seemingly unrelated regression and bootstrap simulation to do an empirical study and finds strong evidence of mean reversion in Shanghai stock market.
本文运用似无关回归(SUR)和Bootstrap仿真技术研究发现我国上海股票市场股票价格具有显著的均值回复性。
补充资料：插值过程
插值过程
interpolation process
插值过程【加t四卯肠石叨p~;“盯epno~o。。城。po-双ecc」 当n无限增大时构造n个插值(inlelpo】atjon)条件的插值函数序列{f。(:)}的过程.如果插值函数人(:)由函数的某个级数的部分和表示，那么该级数有时称为插值级数(加记卿1如on~).至少在最简单的基本的插值问题方面，研究插值过程的目的常常在于用插值函数人(:)作为原始函数f(习的(在某种意义上的)逼近，而该函数或者只有不完全的信息或者其形式过于复杂而难以直接研究. 构造插值过程的一个非常普遍的情形可描述如下.设(aj*)(0(k句，]=0，1，二)是一个任意而又固定的复数的无穷三角阵列: aoo a loa日 (l) aoo aol“’a。。称它为插值结点(运把fpohtion nod岛或interpo」ation汕。ts).假定对应于(l)还有一个也由任意而又固定的复数组成的类似的阵列(、，*)(0‘k有，j二o，1，…). 如果(l)的第n行a。、(k=0，…，。)是由不相同的数组成，或者换句话说，如果此行由单结点(sln1Pleno把)组成，那么例如利用hgl翻吧e插值公式(助脚n罗interP。】ation formula)，就可构造一个(唯一的)次数至多为n的代数插值多项式p，(:)，它满足简单插值条件(sullple jnterPo】at沁11 condi石on) 尹。(a。*)二‘v。*，k=0，·’‘， n.(2)另一方面，如果在第n行中点气。是具有重数v。>l的多重结点，亦即如果在第n行中它重复v0次:气。二“。*.一”‘一“·*。一那么在点与处的对应的孚季坪填争件(multiple interpolation conditjon)具有形式 p。(a田。)=p咨。，(a。o)二，、。。，夕。(a。。)“、。*.，一， (3) P才”La，o)=w。*，。_，·在出现多重结点的一般情况中构造这(唯一的)次数至多为n的代数插值多项式p，(习，例如可利用H四而te插值公式任比n刀ite interp山加n fon刀11】a).作为一个例子，组(l)可由单位圆周上的j十1(j=0，l，…)个等距结点a，*一“，’沈八’十”组成·这就是所谓的手俘尽事的攀值伽把甲olati011 at roots ofll川ty)(见【51)， 所述插值过程产生出由三角阵列(aj*)及(wj*)所定义的插值多项式序列{p。(:)}.这里提出的主要问题是:确定极限枷。_。p。
说明：补充资料仅用于学习参考，请勿用于其它任何用途。
参考词条