歼-7ⅲ(按空军新的编号方法称为歼-7c)，该型号项目又称歼-7大改，以米格-21mf为蓝本，目的是改变歼-7系列航程短、雷达作用距离短、火力弱等缺点。我国于1979年以多架歼-6为交换，从埃及换回了一架米格-21mf型。米格-21mf和比斯的性能与早期的米格-21相比有了很大的提高，广泛装备于苏联、东欧、印度等。遗憾的是，我国的歼-7ⅲ却不能说是成功之作。

1972年这一计划正式确立，当时称为歼-7全天候方案，由成都飞机厂于1975年5月向三机部呈报设想。1975年改称歼-7ⅲ，后又称歼 -7甲，1978年称歼-7大改，1978年国家经委和国防工办正式定名为歼-7ⅲ。1976年11月，三机部将任务转给贵州011基地。1977年2月三机部要求011基地和成都飞机厂共同做好技术论证准备工作。1977年9月成飞再次上报了“歼-7甲设计研制方案”。1978年，中央军委决定尽快以歼 -7、歼-8换装歼-6，加快了研制歼-7ⅲ的步伐。1978年6月在重点厂所领导干部会议上决定由611所、成都飞机厂、011基地、沈阳飞机厂共同研制，以求加快研制进度。1982年，宋文骢正式担任国家“六五”期间重点项目歼-7ⅲ型飞机总设计师。

1979年3月，三机部调整了研制分工。1978年10月又决定由611所负责设计，成都飞机厂为主要试制和总装厂，贵州011基地承担机翼和起落架。1976、1978年曾两次派员出国考察米格-21mf。1979年2月从埃及引进的米格-21mf样机到达成都飞机厂，1979年10月至 1980年5月完成了测绘工作。到1983年，系统工程管理手段在歼-7ⅲ的研制过程开始发挥了有效作用。1984年4月26日，歼-7ⅲ型在成都飞机厂首飞上天。

歼-7ⅲ的具体要求为研制一种高中空、高速全天候歼击机，用于昼间、夜间和复杂气象条件下作战。因此ⅲ型成为了我国第一种全天候战斗机，这是该型号的重大意义所在。随着该型号装备服役，我军战斗机部队拥有了全天候作战能力。

歼-7ⅲ也与歼-7i等非常不同，“ⅲ”这个代号并不表示与i型等有什么关系。歼-7ⅲ的零件变化率为80%，成品变化率为43%，采用新材料37项，新成品190项。具体的改进包括：配备了jl-7全天候j波段截击雷达，为此进气口和调节锥增大。jl-7雷达是在317甲型二厘米波段多功能单脉冲雷达的基础上，针对歼-7ⅲ具体研制的。其空空工作方式包括b型搜索显示、人工截获目标、配合敌我识别，光学瞄准或平视仪瞄准，尾追攻击目标。空地工作方式包括测定目标斜距，配合光学瞄准攻击地面目标。使用椭圆抛物面，单脉冲馈源。发现空中飞机目标的最大距离为30千米（当然，这是很低的一个数字，远远不能和第三代战斗机装备的雷达相比）。方位角范围±45°，跟踪距离大于15km，角度±45°。使用高度最低700米。有五种抗干扰措施。具有可与外场检查仪联接的自检系统，组合与电缆均可快速拆卸。电路已采用集成电路，结构轻巧、体积小，适于在各种歼击机、强击机上安装。

采用推力加大的涡喷-13(wp-13)发动机。加大背鳍以安装机背油箱。机身呈流线形加大，以容纳更多燃油。换装较先进的火控系统，垂尾处加装lj-2全向告警系统。尾翼弦长加大，以适应气动外形的改变；采用了吹气襟翼。涂装也改用绿、蓝、褐和浅褐色迷彩，也有采用灰色涂装。

ⅲ型采用加强型可收放前三点式单轮起落架，摇臂式前起落架收入前机身，支柱式主起落架机轮旋转收入机身，支柱收入机翼。单人全密封座舱，固定式风档，座舱盖向右侧翻。风挡上方有wg113-1甲型后视镜，座舱红光照明。改用与歼-7p相同的iv型(hty-4)弹射救生座椅。